一季度不良高达4.74% 青海大通农商银行运营压力继续 结合资信提醒多重风险 (不良率1.52%连续8个季度下降)

近日，结合资信评价公司于公布的青海大通农商2025年跟踪评级报告显示，虽然该行主体终年信誉等级维持在A+，"16大通农商二级"信誉等级维持在A，评级展望为稳如泰山，但报告明白指出，该行信贷资产质量下行、拨备水平有余、盈利才干降初等疑问清楚，未来业务拓展面临多重压力。从2025年一季度最新数据来看，这些疑问不只未失掉有效缓解，部分目的甚至进一步下滑。

资产质量方面，大通农商银行的下行趋向清楚。2024年，受区域经济增速放缓及市场低迷影响，部分制造业及房地产业企业大额存款风险暴露，形成不良存款规模及占比清楚上升，年末不良存款率达4.32%，较2023年末的2.06%大幅攀升，逾期存款占比也升至5.17%。更为严厉的是，由于盈利才干较弱，拨备计提才干受限，2024年末拨备掩盖率仅为76.22%，未抵达监管要求，结合资信在报告中特地强调其"拨备水平已显有余"。

进入2025年一季度，资产质量状况仍在好转。不良存款率进一步升至4.74%，拨备掩盖率虽微升至78.05%，但仍远低于150%的监管规范；同时，资产损失预备充足率69.45%、存款损失预备充足率77.58%，均未抵达100%的监管要求，风险抵御才干继续弱化，与结合资信提醒的"信贷资产质质变化对拨备水平的影响"构成照应。

盈利表现上，大通农商银行的弱化态势贯串2024年至2025年一季度。2024年，受存款利率下行影响，净息差收窄至2.48%，利息净支出降低，营业支出下滑至2.94亿元；加之处置风险存款形成减值损失达0.89亿元，净利润仅为0.13亿元，较2023年的0.47亿元大幅降低。结合资信指出，该行"盈利才干降低，本钱支出比处于较高水平，本钱管控压力较大"，2024年其本钱支出比虽较上年略有降低，但仍达57.19%。

2025年一季度，盈利目的未见好转。资产利润率仅0.09%，远低于0.6%的监管规范；资本利润率1.13%，大幅低于11%的监管要求，盈利承压态势继续。不过，一季度本钱支出比降至42.83%，控制在45%的监管规范内，本钱管控取得肯定成效。

资本充足水平方面，2024年大通农商银行资本内生才干有余，因存款损失预备缺口腐蚀中心资本、二级资本债券未赎回形成二级资本余额逐年降低，年末资本充足率降至14.01%，一级资本充足率和中心一级资本充足率均为12.56%，较2023年有所降低。结合资信提醒，需关注"未来缺口扣减资本以及计入二级资本比例降低对其资本充足水平的影响"。2025年一季度，资本充足率进一步降至13.71%，虽仍满足监管要求，但降低趋向值得关注。

流动性控制相同面临压力。2025年一季度，流动性比率为52.07%，契合监管规范，但存存款比例升至80.82%，超出75%的监管下限，流动性平衡难度加大。

业务层面，虽然大通农商银行在大通回族土族自治县存存款市场仍居首位，但2024年受区域经济增速放缓及同业竞争加剧影响，市场份额有所降低：存款市场份额从2023年的42.05%降至41.69%，存款市场份额从39.67%降至39.19%，其中集团存款规模降低4.73%，公司存款规模降低0.43%。

结合资信剖析以为，大通回族土族自治县"经济体量较小，产业结构相对单一，加之大行业务下沉以致县域内同业机构市场竞争压力一直加大"，对大通农商银行的业务拓展构成制约。2025年一季度，该行总资产112.22亿元、总负债103.34亿元，各项存款92.18亿元、各项存款74.5亿元。