上调目的价至4.96港元 鸿腾精细第二季业绩契合预期 大行评级 招银国际 (上调目标价能达到吗)

招银国际公布研报指，鸿腾精细第二季业绩大致契合该行预期，支出及净利润按年升9%及13%。该行对控制层指出公司业务在第二季放慢转型感到鼓舞，战略云及汽车部门占季度销售36%，两者各录得28%及115%按年增长。纵使公司基于关税及微观不确定性，下调智能手机、消费者互联及系统产品指引，但基于云与产品及AirPod消费提速，该行对公司3+3战略在明年及2027年表现持正面观念。

该行下调公司往年至2027年每股盈利预测5%至15%，反映上半年业绩、新业务指引及取得项目，目的价由3.48港元上调至4.96港元，相当于明年预测市盈率16倍，评级“买入”。