AI产业链高景气有望继续 英伟达大涨超8%！Blackwell芯片需求微弱 (ai 产业)

昨夜美股英伟达涨超8%，创8月以来最大单日涨幅。英伟达首席行动官黄仁勋表示，“需求太旺了，每集团都心愿自己能第一批拿到，大家都想订最多，我们的客户比拟激动，这是理所应当的，确实很缓和，我们在尽力做到最好。”黄仁勋通知听众，客户对最新一代Blackwell芯片的需求微弱。

以为，大模型继续更新，算力需求一直优化，云厂商介入AI资本开支，带动AI芯片、AI主机、光模块、交流机等需求高景气，往年下半年自入手机、AIPC将迎来众多新机公布，有望迎来需求旺季，中终年来看，AI有望给消费电子赋能，带来新的换机需求，看好AI驱动、需求复苏受益产业链。

据媒体主题库显示，相翻开市公司中：

旗下子公司鸿佰科技与英伟达协作开发新一代AI主机，2024年中报显示，公司AI主机支出同比增长超270%，占全体主机营收比重优化为46%。

表示，公司5阶和6阶HDI产品曾经少量量量产，服务于高端AI数据中心，公司与英伟达存在协作相关。

英伟达最先进的ai芯片

英伟达最先进的AI芯片是GB200，这款芯片在2024年的GTC开发者大会上发布，被誉为历史上最为弱小的AI芯片。 GB200集成了两个GPU和一个CPU，展现了清楚的性能性优势。 它的出现不只代表了英伟达在AI芯片范围的最新效果，也预示着AI计算才干的又一次性飞跃。 除了GB200外，英伟达在AI芯片范围还有多款高性能产品，如Blackwell和H200等。 其中，Blackwell结合了第二代Transformer引擎和先进技术，支持高效的AI计算才干；而H200则基于H100启动了更新，内存带宽和容量均有清楚优化，进一步增强了处置生成式AI义务的才干。 这些先进的AI芯片不只为专业设计师和游戏玩家带来了全新的体验，还普遍运行于数据中心、高性能计算和智能驾驶等范围，推进了相关技术的加快开展。 英伟达仰仗其弱小的技术实力和不时创新的精气，在AI芯片范围坚持了抢先位置。

英伟达发布会后 聊聊长光华芯与光芯片

英伟达近期的AI发布会引发了科技界的普遍关注，其中最有目共睹的莫过于其宣布的NVIDIA Blackwell架构和B200/GB200系列芯片。 这款芯片具有万亿参数级生成式AI的才干，被比喻为AI范围的“核武”。 搭载Blackwell技术的B200拥有2080亿个晶体管，而GB200则将B200与Arm的Grace CPU结合，显示出弱小的计算实力。 随之而来的是市场效应，估量英伟达GPU供应量的参与将带动800G光模块市场的增长。 据Yole数据，全球光模块市场正以年复合增长率12%的速度扩张，估量从2022年的110亿美元增长至2028年的223亿美元。 光模块是光纤通讯的关键组成部分，包括接纳、发送、一体化和转发模块，其面前产业链触及光芯片、电芯片、PCB以及封装等环节，其中光芯片作为中心部分，本钱占比或许高达30%-60%。 中国在光通讯范围正逐渐崭露头角，虽然起步较晚，但长光华芯等企业仰仗技术积聚和华为等大公司的投资，正在迎头赶上。 长光华芯，由华为投资并聚焦半导体激光行业，尤其在激光雷达等智能网联汽车关键部件的研发中扮演关键角色。 但是，长光华芯最近的财报显示，2023年营收下滑并出现盈余，公司正在经过回购股票战略提振市场决计。 光芯片与普通芯片的区别在于处置信号的方式，光芯片应用光信号处置数据，提供高速传输和低延迟，在全球市场，包括日本、台积电、英特尔等在内的多家企业都在积极投入研发。 虽然如此，长光华芯等中国厂商如源杰科技等在部分范围已成功国产化，而高端技术仍需出口。 未来，光芯片技术的打破或许为我国半导体产业带来弯道超车的时机，但同时也面临着技术难题和产业链树立等应战。

市场怎样看待本次英伟达业绩？英伟达未来还能继续涨吗？

英伟达(Nvidia)发布了截至7月28日的本财年第二季度业绩。 这家炙手可热的人工智能(AI)公司再次成功了微弱的销售和盈利增长。 英伟达的支出同比增长122%，非公认会计准绳(non-GAAP)调整后每股收益飙升152%，到达0.68美元。 与此同时，LSEG调查的剖析师平均预期是，该公司的销售额为287亿美元，每股收益为0.64美元。 这家人工智能(AI)领军企业比华尔街的销售目的高出4.5%，比盈利目的高出6.25%。 该公司还打破了自己的预期，即营收为280亿美元，调整后毛利率为75.5%。 英伟达在数据中心人工智能范围取得了庞大胜利英伟达的数据中心业务再次成为第二季度业绩的突出驱动力。 该部门销售额同比增长154%，到达263亿美元，占总营收的87.7%。 销售额也环比增长了16%。 随着微软、亚马逊、Meta平台和Alphabet等科技巨头大举投资，以坚持在人工智能范围的抢先位置，对英伟达专注于人工智能的图形处置单元(GPU)的需求不时居高不下。 英伟达的gpu曾经成为推进人工智能(AI)反派的基础配件，在为当今最先进的人工智能运行提供处置器方面，该公司在性能上处于清楚抢先位置。 得益于其CUDA软件平台的主导位置，该平台将gpu用于人工智能和其他减速计算运行，该公司曾经创立了一个具有清楚性能优势和高转换本钱的生态系统。 假设该公司能够继续将有意义的配件优势与行业规范的软件工具结合起来，它的竞争护城河将很难打破。 虽然包括amd和英特尔在内的竞争对手都在努力在数据中心GPU市场上取得份额，但简直没有迹象标明，这两家公司都无法抑制英伟达在这一范围的开展势头。 有人估量，该公司在人工智能GPU和减速器市场的份额到达95%或更高。 英伟达的其他业务也为这个井喷式的季度业绩做出了奉献虽然数据中心部分是关键的亮点和性能驱动要素，但英伟达的其他部分也发布了令人鼓舞的业绩。 游戏部门的销售额同比增长16%，到达29亿美元，约占季度销售额的10%。 与此同时，专业可视化部门的销售额同比增长20%，到达4.54亿美元，汽车和机器人部门的支出增长37%，到达3.46亿美元。 与数据中心的销售相比，这些其他部分的销售奉献或许相对较小，但它们依然很关键。 华尔街剖析师和其他投资者的高希冀意味着英伟达要求在第二季度的报告中养精蓄锐，而该公司曾经做到了。 这位炙手可热的人工智能指导者接上去会做什么?除了第二季度的骄人业绩外，英伟达还发布了第三财季的业绩目的。 该公司估量往年的销售额约为325亿美元，这意味着年增长率约为80%。 控制层还估量调整后毛利率为75%，调整后运营费用约为30亿美元。 就其第二季度业绩而言，英伟达的前瞻指引看起来十分鼓舞人心。 这家人工智能范围的领跑者的销售指引轻松超越了剖析师对该季度支出317亿美元的平均预期，其毛利率目的标明，在数据中心gpu和减速器方面，该业务的定价权简直没有遭到腐蚀。 相比之下，该业务往年第一季度调整后的毛利率为78.9%，第二季度为75.7%。 英伟达如今正在出货下一代Blackwell芯片的样品，该公司估量新配件将是其有史以来最成功的产品。 虽然首款Blackwell处置器的发布时期仍存在一些不确定性，但新平台有望成为销售和利润率的关键推进力。 英伟达在最近的季度报告中经过了考验，该公司看起来从未如此弱小过。 全体而言，小编以为这份财报进一步确认了英伟达未来失望的前景，AI芯片需求还会不时增长。 这就给了我们常年投资者决计，可以趁市场动摇时在多资产钱包 BiyaPay 上逢低买入，而非急于兜售。 或许把它当做一个专业的美港股出入金工具，充值数字货币兑换成美元或港币等主流法币，提现至银行账户，再入金到其他券商买卖不同行业和资产类别的股票分散风险，资金最快几分钟就能安保到账，还不限额，不会由于出入金耽误买卖机遇，错失投资时机。