日赚近10亿 分红293亿！五大险企押注分红险 部分公司新业务占比超50% (日赚1.5亿)

近日，A股五大上市险企2025年中期业绩一切揭晓。、、、、上半年算计成功净利润1781.92亿元，相当于平均日赚9.84亿元。

同时，多家险企派发“现金红包”。中国安康、中国人寿、中国人保及新华保险拟中期分红总额约293.36亿元。其中，中国安康以172.02亿元的分红规模位居首位，中国人寿、中国人保、新华保险则区分拟派现67.27亿元、33.17亿元、20.90亿元。

更值得关注的是，在人身险预定利率再度下调的背景下，分红险正迅速崛起成为行业新引擎。上半年，太保寿险、中国人寿及新华保险等多家公司的分红险新单保费发生清楚增长，部分公司新业务中分红险占比已逾越50%。在中期业绩公布会上，多家险企高管明白表示，下半年将减速向分红险战略转型。

盘古智库初级研讨员余丰慧在接受时代周报记者采访时表示，上半年险企分红险新业务占比的优化，不只是对预定利率下调的应急战略，更是行业向客户利益共享、风险共担方式转型的久远决计。在以后低利率环境下，分红险能够经过其灵敏的收益结构协助险企缓解利差损压力。分红险的设计支持保险公司依据通常投资表现调整红利分配，从而在市场利率降低时坚持竞争力。

“分红险目前是“先救命、再转型”的双刃剑。短期内靠1.75%保底+4.5%演示还能打平或略胜理财，但是否继续取决于险企能否在资产端锁定4%以上的终年收益，并同时成功百万代理人的专业化、透明化更新。只需投资收益与渠道才干任何一端掉链子，分红险的吸引力都会迅速衰减，行业分化也会因此加剧。”中国企业资本联盟副理事长柏文喜通知时代周报记者。

五大上市险企上半年净赚1782亿元

2025上半年，五大上市险企算计成功营业支出1.33万亿元，同比增长4.89%。

从营收增速来看，新华保险以25.99%的增速领跑，成功营业支出700.41亿元；中国人保紧随其后，成功营业支出3240.14亿元，同比增长10.85%。此外，中国安康成功营业支出5000.76亿元，同比增长1.03%；中国人寿和中国太保营收也都逾越2000亿元，区分为2392.35亿元、2004.96亿元，区分同比增长2.14%、3.01%。

在净利润方面，五大上市险企上半年算计成功净利润1781.92亿元，同比增长3.72%。

其中，新华保险以33.53%的同比增速位居第一，成功净利润148亿元；中国人保成功净利润265.30亿元，同比增长16.94%；中国人寿、中国太保区分红功净利润409.31亿元、278.85亿元，区分同比增长6.93%、10.95%；中国安康成功净利润680.47亿元，同比下滑8.81%。

往年上半年，寿险公司新业务价值出现迸发式增长，成为业绩亮点。

详细来看，上半年，人保寿险成功新业务价值49.78亿元，增速达71.7%；新华保险成功新业务价值61.82亿元，同比增长58.4%；中国人寿、安康寿险及瘦弱险、太保寿险的新业务价值区分为285亿元、223.35亿元、95.44亿元，区分同比增长20.3%、39.8%、32.3%。

中国人保副总裁、人保寿险总裁肖建友在2025年中期业绩会上表示，公司上半年新业务价值率可比口径下同比优化4.0个百分点，一方面源于公司主动优化业务结构，紧缩趸交高本钱业务规模，同时重视期交业务的展开，上半年首年期交规模保费同比增长25.5%；另一方面，公司积极推进“降本增效”，下调产品预定利率，严峻落实“报行合一”，压降费用本钱，多措并举成功运营提质增效，推进产品新业务的价值率优化。

新华保险总裁、财务担任人龚兴峰也表示，上半年新业务价值加快增长，关键要素是公司推出一系列改造措施，这些措施都有力保证新单保费增长，也为新业务价值增长奠定坚实基础，下半年将愈加聚焦在保证类产品、分红险产品同步推进，从基本上支撑价值继续优化。

上半年分红险占比清楚优化

9月1日，人身险预定利率如期再度下调。为了应对预定利率下调带来的影响，少数险企已在推进业务结构转型，发力浮动收益型产品，上半年分红险保费支出成功清楚增长。

半年报显示，新华保险上半年分红型保险原保险保费支出为182.69亿元，同比增长24.9%。其中，分红型保险终年险首年保费46.27亿元，较去年同期的200万元，暴跌231250.0%。

太保寿险分红型保险新保期缴规模保费101.28亿元，同比大幅增长1380.7%，新保期缴中分红险占比优化至42.5%。安康寿险及瘦弱险业务分红险保费支出499.20亿元，去年同期为354.20亿元，同比增长40.94%；中国人寿上半年分红险成功加快增长，占个险渠道首年期交保费比重超50%，成为新单保费的关键支撑。

人保寿险分红型寿险上半年成功原保险保费支出114.17亿元，占比12.6%。

南开大学金融展开研讨院院长田利辉对时代周报记者剖析称，头部险企上半年分红险新业务占比清楚优化，这一转型既是应对低利率的“应急战略”，也是行业迈向“风险共担”方式的选择。这种集中迸发式增长确实与9月1日预定利率下调至1.75%直接相关。但更深层逻辑在于，分红险经过“1.75%保底+浮动分红”的设计，将利差损风险部分转移给客户。

在近期各家上市险企召开的2025年中期业绩公布会上，多名高管提及分红险业务。

中国安康联席首席行动官、副总经理郭晓涛指出，在负债端，公司继续从传统险向分红险转型，努力降低负债本钱，往年上半年安康的分红险占个险比例在40%左右，预定利率的下调，尽管会让产品报答率看起来没有那么高，但是安康的分红险结算利率仍具有市场竞争力，这来源于资产端有效性能。

关于本次预定利率下调，中国人寿总裁利明光表示，公司曾经做了充沛的预备任务，构建掩盖前中后台的综合化运营控制体系，做好新产品贮藏、人员培训等预备，能矫捷应对预定利率调整，估量影响有限，公司本年度将成功价值较快增长。

中国太保总精算师张远瀚则以为，新一轮预定利率调整，对分红险展开既是机遇也是应战。一方面，会形成分红险短期竞争力下滑，销售难度增大；另一方面，参与了分红险与传统险预定利率的差距，使得分红险的优点愈加凸显，从而促进全体业务结构优化，终年有利于利差损风险管控和业务高质量展开。

“下半年，人保寿险将优化产品结构，片面聚焦年金险、永久寿险等低价值产品，同时放慢分红险产品转型，防范利差损风险。”中国人保副总裁、人保寿险总裁肖建友表示。

关于“低利率”时期，新华保险总裁、财务担任人龚兴峰表示，在低利率微观环境下拓展分红险的销售是公司落实降本提质增效的关键举措，分红险产品自身就是满足客户需求的关键产品类型，但由于队伍终年没有销售分红险产品，也面临微小的应战。对此，公司成立了分红险转型指点小组，树立了资负联动、前后线协同的分红险销售推进专班和分红账户控制专班，一体化推进分红险转型。

田利辉指出，渠道转型确实是以后最大痛点。分红险销售要求三大才干：一是了解产品“保底+浮动”的双重属性；二是掌握资产性能知识以解释分红逻辑；三是具有财富规划视角。短期看，银保渠道或许成为关键补充，但终年仍需依赖专业化代理人队伍。估量未来2-3年，渠道才干将选择险企在分红险赛道的市场份额。

天职国际会计师事务所保险咨询主管合伙人周瑾对时代周报记者表示，产品转型之后，产品销售的战略就要求相应调整，更多要求从客户的风险保证和财务控制需求入手，结合资本市场趋向来突出保险机构的终年价值投资历谐和专业投资才干优点。以往片面以“高保证收益”为销售噱头的代理人和销售方式将难以为继，或将进一步推进销售队伍的淘汰与更新。同时，在对应的保险资金运用上，也要求运行自身全品类产品性能的优点，在分散风险的同时，突出险资穿越周期的投资理念，从而成功差异化的竞争。

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原保费负增长险企占比超金海环境停牌三成 22家险企万能险跌幅逾50%

35%的险企原保费出现负参与，22家险企全能险跌幅逾50%。

一、原保费负参与状况

二、全能险跌幅状况

三、未来展开预判

综上所述，以后稳妥市场中，部分险企在原保费和全能险业务上遭遇了严峻的应战，但未来仍有改良和参与的空间。

54家险企亮红灯：天安人寿盈余66亿领衔 5家公司业绩变脸

依据2019年年报数据，人身险公司中，天安人寿、渤海人寿、招商局仁和人寿盈余额分列前三；财险公司方面，前三名依次是天安财险、富德财险、泰康在线

《投资时报》研讨员 汤巾

围绕着严监管、回归保证、扩展开放等关键词，中国保险业步入价值重塑的新阶段。 而在市场风雨洗礼中，有的公司披荆斩棘，有的公司却一往无前。

步入2020年，外部环境愈加扑朔迷离，在新冠肺炎疫情影响下，保险业也无法防止地遇到新单业务降低、营销队伍开展受阻等困难，这让一些原本就运营不善的公司雪上加霜。

从业绩表现来看，哪些险企亮起红灯，正在接受较大运营压力？一年一度的《中国险企盈余档案》行将揭晓答案。 《投资时报》研讨员对171家披露了2019年年报的保险公司启动排查，其中54家业绩盈余公司浮出水面，包括25家人身险公司和29家财险公司。

在人身险公司中，天安人寿、渤海人寿、招商局仁和人寿盈余额排名前三；而财险公司方面，前三名依次是天安财险、富德财险、泰康在线。

《投资时报》研讨员还发现，在上述54家盈余公司中，有5家2019年转盈为亏，成为盈余档案的新晋者，包括天安人寿、天安财险、安诚财险、阳光信誉保证保险、华农财险。

同时，数据统计也透显露一些好信息。 若与上一年度启动对比可以发现，长城人寿、昆仑 安康 、东吴人寿、永诚财险、国任财险等18家险企2019年扭亏为盈。

三家险企盈余额超10亿

总体来看，2019年盈余险企数量要少于2018年的67家，名次变化也较为清楚。

在全部54家盈余险企中，天安人寿、渤海人寿、天安财险三家公司去年盈余额超越10亿元，而2018年这一阵营中包括幸福人寿、长城人寿、长安责任险、众安在线四家公司。 时隔一年，全部换了新面孔。

数据还显示，2019年盈余额在4亿元至10亿元之间的有富德财险、招商局仁和人寿、泰康在线、众安在线、安诚财险五家公司，区分盈余6.68亿元、4.97亿元、4.84亿元、4.54亿元、4.3亿元。

人身险方面，天安人寿、渤海人寿、招商局仁和人寿2019年盈余额区分为66.01亿元、13.95亿元、4.97亿元。

天安人寿成立于2000年11月，阅历开展后本已走出盈余期，在2015年至2018年延续四年盈利。 但是2019年却突然出现巨亏，令业界跌破眼镜。 依据年报，该公司2019年成功保险业务支出520.9亿元，同比增加11.07%；营业支出为691.86亿元，同比参与17.51%。 营业支出中，退保金和保单红利支出增幅较大，区分达284.82%和428.25%。 关于盈余，天安人寿方面曾对《投资时报》解释称，其目前处于价值转型期，虽然出现了暂时的运营盈余，但不会对公司未来开展形成影响。

2020年一季度偿付才干报告显示，天安人寿继续盈余11.76亿元。 而欣喜的是，该公司成功保险业务支出181.83亿元，清楚高于去年四季度的48.87亿元。

再来看渤海人寿，其盈余额从2018年的7.68亿元扩展至2019年的13.95亿元，参与了6.27亿元，在各保险公司中最多。 而往年一季度，渤海人寿成功盈利1.43亿元。 6月19日，中国银保监会发布公告称，核准吕英博担任渤海人寿董事长的任职资历。 新掌舵者的到来能否让该公司往年业绩咸鱼翻身，尚待观察。

财险公司2019年盈余数量从上年的36家降至29家，天安财险、富德财险、泰康在线盈余额排名前三，区分为40.68亿元、6.68亿元、4.84亿元。

天安财险此前几年坚持盈利，但因早期的理财险产品出现错配，迎来千亿级兑付压力，并遭遇业绩变脸，往年以来成为言论焦点。 为补偿现金流缺口，其甚至清仓持有的兴业银行（）股票“救急”。 2020年一季度偿付才干报告显示，该公司一季度成功净利润7.91亿元，净现金流为-2.57亿元，除部分支付退票外，公司投资型保险业务曾经全部兑付终了，公司流动性风险失掉了释放。 理财险兑付终了之后，如何进一步改善流动性及盈利状况仍是该公司面临的课题。

随着保险 科技 不时更新为行业赋能，以及疫情对互联网进程进一步推进，互联网保险正成为“兵家必争”的风口，在资本市场上也颇受资金追捧。 但是，上述四家互联网保险公司的盈利之路却并不轻松。 偿付才干报告显示，往年一季度众安在线和忧心财险区分成功净利润3.27亿元和283.49万元，而易安保险和泰康在线仍区分盈余2.61亿元和2.11亿元。

20家“老司机”堕入泥潭

新开门的保险公司往往要求阅历一定时期的投入期后才干成功盈利，业内素有“七亏八盈”的说法。

但是这一规律也并非相对，观察上述54家盈余保险公司的成立时期，其中有20家在2013年之前成立，至今已超越7年，但这些“老司机”依旧没有摆脱盈余的为难。

成立时期最早的是天安财险，1995年1月成立；其次是天安人寿，2000年成立。 这两家公司都曾步入盈利阶段，但2019年又堕入盈余泥潭。

相同是老牌险企的长生人寿成立于2003年9月，曾经延续三年盈余，2017年至2019年净利润区分为-1.34亿元、-2.6亿元、-1.66亿元。 另外，成立时期超越10年的安盛天平财险、渤海财险、利宝保险等，也均已连亏三年。

中韩人寿和复星保德信人寿均成立于2012年，正处在“七亏八盈”的临界点，不过这两家公司成立以来还未成功过年度盈利，2019年区分盈余1.46亿元和2.5亿元；往年一季度区分盈余1594.86万元和2195.83万元，扭亏前景依然迷茫。

依据统计，去年盈余险企中有8家成立于2018年，包括黄河财险、太平 科技 保险、北京人寿、国宝人寿、瑞华 安康 、海保人寿、国穷人寿、融盛财险。 其中融盛财险去年盈余额最高，为1.22亿元；国宝人寿相对失望，盈余2555.14万元。

《投资时报》研讨员还留意到，2019年有5家险企业绩变脸，转盈为亏，包括天安人寿、天安财险、安诚财险、阳光信誉保证保险、华农财险。 同时，还有19家公司盈余幅度同比扩展，其中8家公司盈余参与额更是超越1亿元，包括渤海人寿、富德财险、渤海财险、珠峰财险、复星保德信人寿、泰康在线、爱心人寿、中路财险，增亏额区分为6.26亿元、5.53亿元、2.45亿元、1.63亿元、1.39亿元、1.29亿元、1.27亿元、1.04亿元。 这些公司在往年复杂的外部环境下，面临的考验更为严峻。

2019年互联网保费占比

中保协发布《2020年互联网财富保险市场剖析报告》：互联网信誉保证险保费支出62.52亿元-工保网

以后数字经济蓬勃开展，数字技术不时创新打破，为保险业数字化线上化开展提供了良好的基础，推进互联网保险市场在近年来取得高速增长。 2020年，在疫情影响和监管政策的推进下，财富保险业减速了线上化转型进程。 一方面，疫情的迸发在一定水平上改动了居民投保习气，倒逼机构优化线上展业水平和数字化才干，提质增效。 另一方面，银保监会提出“到2022年，车险、农险、异常险、短期安康险、家财险等业务范围线上化率到达80%以上”，奖励机构为消费者提供安保方便的线上保险服务。 在疫情影响和监管政策双重推进下,互联网财富保险市场迎来新的机遇与应战。

1、互联网财富保险市场总体状况

1. 互联网财富保险业运营主体继续扩张

近年来，随着互联网经济的开展及网民规模的扩展，保险公司纷繁规划互联网渠道。 依据保险业协会统计，六年间，互联网财富保险市场运营主体成功翻倍增长；2014年，合计33家保险公司展开互联网财富保险业务，截至2020年，合计73家保险公司展开互联网财富保险业务。

2. 互联网财富保险业务规模同比有所收缩

2020年，受新冠肺炎疫情以及车险综改、异常险革新、信誉保证保险新规等监管要素综合影响，互联网财富保险累计保费支出797.95亿元，同比降低4.85%，低于财富保险市场同期增长率近9个百分点；互联网财富保险累计承保保双数量279.51亿件，同比降低0.92%。

3. 互联网非车险业务开展优于车险业务，非车险保费规模占比超七成

2020年，互联网车险累计保费支出220.60亿元，同比降低19.64%，占比27.65%，较2019年降低5.09个百分点；互联网非车险累计保费支出577.35亿元，同比增长2.35%，占比72.35%，相较2014年4.41%的份额增长超15倍。 在非车险高速增长，特别是退运险、异常险等产品热销的背景下，互联网财富保险全体件均保费逐年降低，从2014年的25.18元/单降至2020年的2.07元/单。 此外，虽然互联网财富保险业务浸透率出现降低，由2015年峰值9.12%降低至2020年的5.87%，但是互联网非车险浸透率出现继续增长态势，从2014年的1.10%增至2020年的10.81%。

4. 互联网财富保险业积极应对，多措并举抗击疫情

2020年新冠疫情出现以来，保险业加快照应，除捐款、捐赠物资外，更立足保险业务自身，充沛发扬经济稳如泰山器的作用。 一方面，针对疫情启动产品与服务双重更新，在第一时期为客户提供保险保证；另一方面，将销售、服务、运营线上化，降低因疫情造成的承保、理赔及其他客户运营不利影响。 同时，疫情也继续优化着客户对互联网保险市场的关注和安康保险保证看法，给行业开展带来了一定的积极意义和开展推进。

5. 监管政策陆续出台，保证行业良好安康的运转环境

科技与保险的结合，催生了全新的市场，很多公司末尾探求构建互联网保险生态圈。 在积极奖励互联网保险创新开展的同时，监管机构也十分注重互联网保险运营行为的规范和相关风险的防控，经过多种监管措施有效部署和推启动业结构转型更新，以推进互联网保险向更高质量的方向开展。 2020年，明白互联网保险销售行为可回溯控制要求，强化消费者权益维护；出台《关于推进财富保险业务线上化开展的指点意见》，推进线上化义务，优化保险业务可取得性和服务便利性；发布《互联网保险业务监管方法》，严厉规范互联网保险业务行为，增强互联网保险风险防控。

2、互联网财富保险市场分渠道状况

2020年，在互联网财富保险业务中，第三方（包括第三方网络平台和保险专业中介机构）算计保费支出593.23亿元，占比74.34%，同比上升5.45个百分点；其中第三方网络平台保费支出335.28亿元，占比42.02%，同比降低3.76个百分点；保险专业中介机构保费支出257.95亿元，占比32.33%，同比上升9.21个百分点。 自营网络平台保费支出187.85亿元，占比23.54%，同比降低5.68个百分点。

2. 自营网络平台渠道客户数和生动度有所优化，但全体业务量大幅下滑，销售险种以车险为主

2020年，自营网络平台渠道保费支出187.85亿元，同比降低23.35%。 从细分险种来看，该渠道以车险业务为主，车险保费支出占比为70.82%。 随着互联网车险业务的萎缩，自营网络平台渠道在互联网财富保险业务中的奉献度也在降低。 从细分渠道来看，移动端官方在客户数、生动度双重优化的同时成功保费规模增长；其他渠道虽客户数、生动度有所优化，保费规模却大幅降低。 2020年，移动端官方独立访客户和访问量同比增速均超300%，保费支出9.80亿元，同比增长22.96%。 移动APP累计装置量约5100万人，同比增长3.25%，独立访客数和访问量同比增速均超25%；保费支出97.22亿元，同比降低28.99%。 微信群众号关注数2.80亿人，同比增长14.19%；保费支出42.25亿元，同比降低15.99%。 此外，PC官方累计注册客户数约4756万人，同比增长54.40%，但独立访客数和网站页面检查量却均出现同比降低,可见用户的行为习气从PC端演化到了移动端。

3. 第三方网络平台渠道保费规模初次出现收缩，业务以非车险为主，退货运费险占大头

2020年，第三方网络平台渠道保费支出335.28亿元，同比降低12.66%。 从细分险种来看，相较于其他渠道，第三方网络平台的险种结构较为多元化，其他险（关键为退货运费险）、意健险、信誉保证险业务保费支出较高，占比区分为 32.61%、31.88%、13.57%。 从详细平台来看，依据保险业协会关键协作机构数据，前四家第三方网络平台为淘宝网、支付宝、天猫、美团网，四家机构累计保费支出占第三方网络平台总保费的57.15%。

4. 保险专业中介机构渠道业务增长迅速，主攻意健险

2020年，保险专业中介机构渠道保费支出257.95亿元，同比增长33.07%。 从细分险种来看，其关键销售险种为意健险和车险，保费支出占比区分为64.03%、24.13%。 依据保险业协会统计，泛华集团和明亚经纪两家机构互联网意健险保费支出占比均超越99%。

3、互联网财富保险市场分险种状况

不同险种开展出现分化格式，业务结构与财富保险公司全体险种散布存在较大差异。 2020年，互联网财富保险业务中前三险种为意健险、车险和其他险（关键包括退货运费险），累计保费支出656.70亿元，占比82.30%。 其中，互联网车险份额比财富保险公司全体市场低33.05个百分点；而意健险则表现出与互联网更高的适配性，占比高于财富保险公司全体市场（12.18%）27.93个百分点。

（一）互联网车险业务状况

1. 互联网车险业务继续负增长

2020年，互联网车险累计保费支出220.60亿元，延续2019年负增长趋向，同比降低19.64%。

2. 互联网车险业务开展与人口数量、经济开展水平呈正相关，关键集中于西北兴旺区域

2020年，互联网车险保费规模排名前五地域为山东省、广东省、江苏省、浙江省和河南省，累计保费支出88.31亿元，占比40.17%，和车险全体市场的区域散布趋向分歧。 虽然西部地域互联网车险规模较小，但是受线下机构铺设较单薄的影响，外地互联网车险浸透率普遍较高。

3. 互联网车险市场集中度进一步降低

2020年互联网车险保费规模排名前五的公司区分为大地保险、安康产险、太保产险、人保财险、泰康在线，累计保费支出121.18亿元，CR5 为54.93%，较2019年降低14.51个百分点，集中度继续降低。

2020年，互联网车险业务中自营网络平台保费支出占比60.31%，较2019年降低7.91个百分点，保险专业中介机构保费支出占比28.22%，同比上升7.78个百分点, 第三方网络平台保费支出占比9.23%，同比降低0.50个百分点。

（二）互联网非车险业务状况

1. 互联网非车险业务维持正增长，但同比增速有所回落

2020年互联网非车险累计保费支出577.35亿元，同比增长2.35%。 从详细险种看，除信誉保证险外，其他互联网非车险险种累计保费支出均成功同比正增长。 从主体增速来看，超一半的保险公司互联网非车险保费成功同比正增长。

2. 互联网意健险业务维持较高增速，保费规模跃居互联网财富保险首位；信誉保证险保费规模大幅收缩

2020年，互联网意健险累计保费支出320.05亿元，同比增长19.70%。 自2020年1月起，互联网意健险保费支出末尾超越车险且差距不时拉大，截至年底，超越互联网车险12.46个百分点；关键是由于互联网短期安康险紧抓用户需求，产品简易透明、性价比高、投保智能高效，同时疫情下安康保证看法大幅优化、社交图谱集群化效应凸显。 信誉保证险方面，鉴于一般网贷平台出现不同水平的违约风险状况，信誉保证险迎来新规，各家险企纷繁收紧融资性信誉保证险业务，规范业务流程，提高风控级别。 2020年，互联网信誉保证险累计保费支出62.52亿元，同比降低52.18%。

3. 互联网非车险市场集中度远高于互联网车险，专业互联网保险公司开展微弱

2020年互联网非车险保费规模排名前五的公司区分为众安保险、泰康在线、国泰产险、人保财险和太保产险，累计保费支出377.14亿元，占比65.32%，较2019年降低0.75个百分点，但是仍比互联网车险CR5高出10个百分点。 从详细公司状况来看，专业互联网保险公司在互联网非车险业务中表现优秀，2020年算计保费251.86亿元，占比43.62%。

2020年，互联网非车险业务中第三方网络平台保费支出占比54.55%，同比降低8.77个百分点，保险专业中介机构保费支出占比33.90%，同比上升9.48个百分点，保险自营网络平台占比9.49%，同比降低0.75个百分点。

5. 互联网非车险热销产品中短期安康险、退货运费险表现突出

各类科技运行飞速开展，各类互联网平台层出不穷，为互联网非车险的产品服务场景化创新、营销精准触达、用户体验优化提供了机遇，如加快迭代的百万医疗、电商场景的退货运费险、出行平台的航意航延险、移动支付的账户安保险等。 依据保险业协会对2020年前60款热销产品监测，短期安康险产品有27款，累计保费支出占比48.12%，关键为百万医疗产品；异常险产品7款，累计保费支出占比6.61%，关键为航空异常险和团体人身异常险。 此外，在各类热销产品中，退货运费险承保保双数量最高，保费支出出现继续较快增长态势，保费规模排名前三的区分为国泰产险、众安保险和大地保险。

4、互联网财富保险市场分主体状况

1. 互联网财富保险市场集中度降低，竞争愈加充沛

2020年，互联网财富保险保费规模排名前十的保险公司区分为众安保险、泰康在线、人保财险、太保产险、国泰产险、大地保险、太平财险、安康产险、京东安联、阳光产险，累计保费支出622.12亿元，占比77.96%，较2019年降低4.46个百分点。

2. 专业互联网保险公司保费规模占比超三分之一，非车险业务开展微弱，其中意健险表现更为突出

受疫情影响，消费者对零接触消费形式愈发关注，这也为专业互联网公司业务拓展提供了较好的机遇。 2020年四家专业互联网保险公司累计保费支出280.60亿元，同比增长19.27%，占比35.17%，较2019年上升7.11个百分点；累计承保保双数量96.49亿单，同比增长4.46%，占比34.52%，较2019年上升1.78个百分点。 在互联网非车险业务方面，四家专业互联网保险公司累计保费支出251.86亿元，占其全体业务比重89.76%，高于传统财富保险公司26.84个百分点。 一方面，专业互联网保险公司在车险服务范围不具有比拟优势，促使其聚焦非车开展；另一方面，百万医疗等网红产品在具有较高互联网适配性的同时，对技术迭代、产品创新等都有较高要求，而这也是专业互联网保险公司的优势所在。 从详细险种来看，专业互联网保险公司意健险保费支出在其总保费支出中占比超六成，占据互联网意健险总保费的半壁江山。

3. 传统保险公司在互联网车险运营中占据比拟优势

2020年传统保险公司累计保费支出517.35亿元，同比降低14.25%，占比64.83%；累计承保保双数量183.03亿单，同比降低3.54%，占比65.48%。 从分险种来看，传统保险公司在互联网业务拓展中，车险运营更占据优势，关键是由于车险对线下服务要求较高，专业互联网保险公司需进一步强化线上销售线下服务相结合的才干。 2020年，传统保险公司互联网车险业务保费支出总计191.86亿元，占全体互联网车险业务比重86.97%。

5、对互联网财富保险市场的思索和建议

随着移动互联网时代的开展，作为当下消费主流的以80、90后为主的“新中产”人群正逐渐养成网络消费习气，该人群具有年轻、新事物顺应性强、受教育水平高、主动保证看法强的特征，正是互联网保险的关键目的客群。 依据中国互联网络信息中心（CNNIC）发布的第 47 次《中国互联网络开展状况统计报告》数据显示，截至2020年12月，我国网民规模达9.89亿，互联网普及率达70.4%，经常使用手机上网的比例达99.7%。 与此相比，中国互联网保险用户2亿多人，可见互联网保险仍具有较大的潜在增长空间。

（一）以后存在的风险和疑问

1. 后疫情时代经济风险压力

2020年，在新冠疫情黑天鹅事情全球性蔓延、中美摩擦更新等影响下，我国和关键经济体都遭受了较大的冲击。 以后国际疫情曾经失掉控制，但仍面临境外输入性疫情压力等无法控要素，估量国际经济影响将会一定水平地继续存在。 国际保险市局面临新的情势，保险存量用户和新增用户的风险控制是业内较大的应战。

2. 信息不对称引发逆向选择和纠纷风险

互联网保险业务与传统线下业务不同，由于保险公司与投保人无法面对面接触，存在一定水平上的沟通限制和信息不对称，由此或许造成的逆向选择以及纠纷风险都不容无视。 一方面，保险公司展开互联网保险业务中，风险监测预警和早期干预机制有待进一步完善，运用大数据、云计算等数字技术提高风险识别和处置的才干有待进一步提高。 另一方面，部分保险公司存在信息披露不片面等疑问损害保险消费者合法权益，由于保险人和投保人缺乏正面沟通，投保人或许对保险产品条款发生曲解，从而发生诸如保险利益难以确认等赔偿纠纷。

3. 新技术加大潜在风险，应对才干亟待树立

互联网保险业务对新技术的普遍运行在极大优化社会消费力的同时，也带来了隐私维护、信息安保等方面的诸多疑问。 随同着新技术在保险行业的运行，此类风险也相应进入保险范围。 例如，基于大数据的特性化核保环节意味着更多维度数据的埋点、采集与运行，一旦出现信息暴露，结果会愈加严重。 诸如此类的风险，要求保险业积极投入，共同优化风险控制才干。

4. 互联网创新产品设计和迷信定价存在难度

以后，大少数创新型互联网保险产品都属于首创，产品设计要求统筹产品自身属性和网络化操作要求，即启动在线咨询、投保、理赔和售后服务等，这在提高了产品设计顺应性的同时，也带来了相应的风险。 此外，由于互联网保险业务展开时期不长，没有太多的历史数据积聚，消费者行为习气相较传统产品难以预测和控制，这对互联网保险的产品迷信定价也构成了一定的应战。

（二）下一阶段的思索和建议

1. 推进财险业务线上化任务，强化线上线下融合开展

为更好地服务金融供应侧结构性革新，向消费者提供更方便高效的保险服务，财富保险公司应积极优化业务线上化水平，优化丰厚“非接触式服务”渠道；同时，经过线上赋能传统线下业务，探求线下服务的数字化转型，增强线上线下业务的有效联动，做优存量、做大增量、做好服务，提高消费者对数字化、网络化、智能化保险产品和服务的满意度。

2. 强化科技运行，激起行业开展新动能

互联网保险场景碎片化、交互频次高、买卖时效强、业务峰谷动摇大等特点推进了大数据、云计算、人工智能、区块链等新兴技术内行业的运行，使保险公司树立起愈加片面的业务流程、愈加完整的业务监控体系，从而成功业务流程的智能化运营。 保险公司需借助新兴技术带来的弱小计算资源和大数据剖析处置才干，对用户数据、保险业务场景数据和外部大数据启动深度剖析和加快适配，并树立起应对多元化场景需求、多样化产品类型、多层次产品运营、多维度风险监控要求的智能化保险运营体系。

3. 坚持融合创新，优化线上保险产品和服务价值

以后，互联网财富保险市场，保险公司对互联网渠道掌控力较弱，需树立互联网思想，从价值转移迈向价值发明，应用线上技术构成差异化才干。 围绕科技创新、社会服务、居民消费等重点范围，迭代创新保险产品，例如拓展UBI、网约车等创新产品。 同时，构成更丰厚完善的保险服务供应，做厚保险服务的价值，强化自身中心竞争力。

4. 坚持合规运营，在保证保险消费者合法权益的同时实际保证风险可控

随着互联网保险业务的迅速开展，不时涌现出一些新状况、新疑问，给保险消费者带来困扰的同时，也影响了互联网保险的安康开展。 保险行业应本着“以客户为中心”的理念，在更好地满足消费者日益增长的多层次多样化需求基础上，进一步规范运营行为。 从维护消费者合法权益角度动身，经过完善信息披露、制定线上服务规范、树立线上销售追溯体系、维护客户信息安保等方面，优化线上消费者满意度。 同时，进一步完善保险在线业务风险防控体系，运用数据开掘、机器学习等技术提高保险业务风险识别和处置的准确性，防止风险交叉传染。 健全风险监测预警和早期干预机制，优化风险防控的及时性。