CoreWeave 指引喜忧参半 英伟达亲儿子 Q2营收爆表 盘后却暴跌10%！ (coreweave)

华尔街最近显赫一时的IPO妖股双雄，迎来财报检验。

昨晚，“稳如泰山币第一股”Circle发布的首份效果单大超预期。

周二盘后，有“英伟达亲儿子”之称的CoreWeave 业绩相同也爆表；不过因盈余超预期、指引喜忧参半，形成其盘后股价大跌。

在财报发布后，原本收涨超6%的CoreWeave盘后暴跌超10%。

不过回想来看，自CoreWeave上市四个多月来，公司股价已累涨超280%，目前总市值为713.97亿美元。

营收爆表 盈余超预期

作为英伟达支持的AI概念“新贵”（持股7%），CoreWeaveQ2营收还是惊人的。

财报显示，公司Q2营收为12.13亿美元，同比大增206.75%，高于市场预期的10.8亿美元，一季度同比增长420%。

二季度，稀释后每股收益（EPS）为-0.6美元，同比盈余收窄约63%；但减亏步伐不及华尔街预期，剖析师预期为-0.52美元。

二季度，净盈余为2.91亿美元，同比收窄10%，一季度盈余同比扩展143%。

二季度，调整后营业利润约2亿美元，同比增长134%，一季度同比增长约550%。

公司的调整后EBITDA表现相同出色，抵达7.53亿美元，利润率为62%，是去年同期水平的三倍。

随同AI投资扩张，第二季度资本支出抵达公司纪录的29亿美元，较第一季度高出10多亿美元，比去年同期的26亿美元高3亿美元。

截至第二季度末，积压营收抵达了301亿美元，同比增长86%。

另外，CoreWeave在二季度的亮点颇多。

这家华尔街的宠儿已取得了关键的客户订单，包括与 OpenAI 达成40亿美元扩展协议以及与 BT 集团、Cohere 和 Mistral 等公司的协作。

其次，继续加快扩展公用AI基础设备。CoreWeave 将其基础设备容量扩展到 470 兆瓦的生动，并将总合同电力介入到 2.2 吉瓦。

公司还成功了对 Weights & Biases 的收买，并筹集了20亿美元的初级票据。

指引喜忧参半

CoreWeave微弱的增长势头，得益于市场对AI基础设备的需求力挺。

公司CEO Michael lntrator表示，第二季度的微弱业绩标明，公司业务的各个方面都坚持着继续增长的势头。

“我们正在加快扩张，以满足市场对史无前例的需求。”

不过展望未来，CoreWeave的指引则喜忧参半。

公司估量三季度营收估量为12.6亿至13亿美元，高于剖析师预期12.5亿美元。

CoreWeave还上调了全年营收指引：估量营收为51.5亿至53.5亿美元，此前估量49亿至51亿美元。

不过，整个三季度调整后营业利润指引区间都低于剖析师预期，区间的低端较剖析师预期低16.7%、高端低1%，指引区间中值较预期低8.3%。全年的营业利润指引区间坚持不变。

第三季度资本支出估量为29亿美元至34亿美元，大致持平二季度。

全年资本支出指引坚持不变，指引区间200亿美元至230亿美元的中值为215亿美元，略高于剖析师预期的210.3亿美元。

MoffettNathanson 剖析师NickDelDeo表示，各种迹象标明该公司将继续加快增长，但股价也表现了过高的预期。

他指出，CoreWeave 要求展现出相应的订单量和增长趋向。第二季度营收、调整后息税折旧摊销前利润(EBITDA)和调整后营业利润均超出预期。

但积压订单的增长不如一些人预期的微弱，业绩指引也好坏参半。控制层描画的供需失衡状况比同行更为严重，并表示正在着手启动一些能够带来积极影响的大型买卖。